Análisis Financiero para Tomar Decisiones en Business Intelligence

Clase 8 de 19 • Curso de Business Intelligence: Utilidad y Áreas de Oportunidad

Resumen

Exploraremos una situación hipotética de toma de decisiones en la empresa Café Sirena. Esta compañía nos contrató para proporcionar información basada en el Business Intelligence que nos ha proporcionado, con el objetivo de mejorar su rendimiento.

¿Qué información nos proporciona el Café Sirena?

El Café Sirena difundió la siguiente información:

Ventas de 3,500 vasos de café a $2.50 USD cada uno.
Los costos implicados son de $0.10 USD para el grano de café por vaso y $0.10 USD por el vaso de cartón.
La compañía tiene cuatro empleados, y cada uno obtiene un sueldo de $400 USD.
Además, proporcionaron una lista de gastos: $100 USD para Internet, $1,000 USD para la renta del local y $800 USD para publicidad.

¿Cuál es la estrategia que el Café Sirena está considerando?

La administración está pensando en aumentar el presupuesto de publicidad. En teoría, duplicar este presupuesto provoca un incremento del 15% en las ventas.

¿Cuál será el impacto de aplicar esta estrategia de publicidad en el Café Sirena?

Aquí está un resumen de los resultados, si la estrategia se implementa:

|| Antes de la estrategia | Luego de la estrategia | | --- | --- | --- | | Ingresos ($) | 8750 | 10062.5 | | Utilidad bruta ($) | 8050 | 9257.5 | | Utilidad operativa ($) | 4550 | 4957.5 | | Utilidad neta ($)| 4550 | 4957.5 | | Punto de equilibrio (unidades)| 1522 | 1870 |

El análisis muestra que aunque el porcentaje de utilidad neta disminuye, el valor total de la utilidad neta se incrementa. Además, se añade la necesidad de incrementar las ventas a 1870 unidades para alcanzar el nuevo punto de equilibrio.

¿El Café Sirena debería seguir adelante con esta estrategia de publicidad?

A pesar de la disminución en porcentajes, el incremento en la utilidad neta sugiere que la estrategia de publicidad debe ser implementada. Es fundamental considerar que el incremento de ventas hasta 1870 unidades es necesario para alcanzar el punto de equilibrio. + Si deseas ver los cálculos paso a paso puedes descargar el siguiente archivo: @(Embed)(https://static.platzi.com/media/articlases/Images/E1BI.pdf)

José Bernardo Orozco Marín

student•

Para mi no es viable la ejecución de la estrategia de publicidad debido a que vale mas de lo que genera. La rentabilidad neta del negocio es del 52% y con la propuesta de publicidad pasa ser del 49%, y eso se ve reflejado en el incremento en el punto de equilibrio. En resumen con esa estrategia de publicidad el negocio se vuelve menos rentable y más riesgo pues toca vender más para llegar al punto de equilibrio

Felipe Naranjo

student•

pienso igual, no es rentable la estrategia porque en la utilidad operativa generamos 408 dólares adicionales mensuales si se aplica la estrategia pero tuvimos que invertir 800 dólares extra por mes en publicidad...

Henry Mendiburu Díaz

student•

En este caso si resulta viable dado que invirtiendo $800, obtienes una utilidad neta adicional de $407, es decir $407 que no tenias antes. Sería otro el caso en que se cuente con otra opción de inversión que luego de la evaluación resulte ser más rentable que esta y que tengamos que decidir en donde invertimos el dinero.

Aaron Quiroga

student•

++Caso práctico: conclusiones++

Duplicar el gasto en publicidad aumentó los gastos operativos un 23%
Hacerlo también aumentó la cantidad de ventas y revenue
Nuestro punto de equilibrio aumentó un 7% hasta llegar al 46% de la cantidad total de ventas
Finalmente podemos decir que, a pesar del esfuerzo en el punto de equilibrio, la estrategia sería exitosa, al aumentar nuestros ingresos operativos/netos en un 9%

Gustavo Hernandez Vargas

student•

Yo no creo que sea tan eficiente. En el primer escenario se invierte solo el 9% de las ventas en publicidad. En el segundo escenario se invierte el 16% de las ventas en publicidad.

Quizás la estrategia sería una buena pauta si se realiza un número finito de veces, mas no como una estrategia sostenible.

Joel Angel David Barrantes Palacios

student•

existe mucho riesgo, no es viable

Daniel David Mármol Rivero

student•

Este módulo ha sido un repaso a la materia costos que vi en la universidad.

Jorge Andres Alvarez Ore

student•

En mi caso los cursos "Formulación y evaluación de proyectos ambientales" y "Taller de proyectos ambientales" (Ing. Ambiental).

Rafael Dickens

student•

Los números muestran que sería viable pues produce una utilidad neta mayor, que cubre a su vez el gasto extra de la publicidad.

Se tendrán que vender más unidades y eso es normal pues es lo que se espera con una inversión extra en publicidad: aumentar las ventas.

La pregunta es si los trabajadores actuales podrán asumir la carga de trabajo extra que involucra el vender más. ¿Están trabajando actualmente al tope de producción o se les puede aumentar la carga? ¿requerirá hacerles un aumento de salario? ¿requerirá contratar a un nuevo empleado?

Si es una empresa tradicional donde lo más importante son los accionistas y de ultimo los empleados: la respuesta seguramente sea que simplemente se les sube la carga laboral, no se les sube el salario ni se contrata a nadie nuevo. :D

Si es una startup tal vez

Eduardo Peña Ramos

student•

Excelente comentario: no había tomado en cuenta el trabajo extra a los empleados mientras que su sueldo permanece constante. Desde el punto de vista empresarial, es otro factor a favor para hacer la Opción B.

Edwin Adrian Borrero Arias

student•

MUUUUY cierto, se habia olvidado ese punto, wao que acertado

Dabi Villa

student•

Me quedas dudas sobre la resolución del reto.

Si tenemos que el 'Margen de contribución' es las 'Ventas totales' menos los 'Costos variables', ¿Porqué este se calculó en el reto con la 'Utilidad bruta'?

He estado revisando definiciones en internet estas mencionan que los 'Gastos de ventas', que en el ejercicio se encuentran en 'Gastos operativos', estarían mejor ubicadas como 'Costos variables'. Por ejemplo, aquí la explicación a la definición que dan en una página que me pareció bastante seria “[Gastos de ventas] son los gastos que se producen únicamente por la acción de vender, ya que si esta acción no se produjera habría gastos que no se realizarían”
, lo que los haría 'Costos variables'.

En la misma página existe una definición de 'Coste variable' que me parece similar a la que entiendo que estamos manejando 'El coste variable es el gasto que fluctúa en proporción a la actividad generada por una empresa o, en otros términos, el que depende de las variaciones que afecten a su volumen de negocio. ' Es decir “si la venta no se produjera, habría gastos que no se realizarían”

Otro motivo que encuentro para ubicar 'Gastos de ventas' como 'Costo variable' es, si miramos el ejercicio nos damos cuenta de que en la empresa 'B' estos gastos son cinco veces más grandes que en la empresa 'A', lo que tiene sentido, pues siendo que en clases anteriores intuíamos que la empresa 'B 'era una empresa de servicios, cada venta incrementa con mayor fuerza los 'Gastos de ventas', ya que no es solo un producto lo que se entrega sino también el tiempo que gastas tratando con el cliente, atendiendo sus dudas, etc. O en el caso contrario, si no se vende nada, entonces costes normalmente asociados a 'gastos de ventas' en una empresa de servicios serían casi cero, como ocurre con las 'comisiones' a vendedores, o el 'soporte al cliente'. En todo caso estos costos o gastos, si me parece que es complejo establecerlos en empresas de servicios.

Hago la consulta porque mis resultados al reto fueron distintos teniendo en cuenta 'Gastos de ventas' como 'Costos variables', si hacemos el ejercicio y calculamos el 'Margen de contribución' este sería igual a 132 000 (33%) en la empresa 'A'; y 240000 (66%) en la 'B'. Y los puntos de equilibrio serían más bajos, teniendo solo a los gastos 'Gastos de administración' como 'Costos fijos' sería 45 500 para 'A' y 205 000 para 'B' (aprox, por el redondeo). ¿Me estoy perdiendo de algo? O quizá haya otra fuente más aceptada para encontrar definiciones más precisas o acordes a las manejadas en el curso, es que me gustaría profundizar. Saludos.

Luis Novelo

teacher•

Excelente investigación. Como mencionas, en la vida real puedes tener diferentes categorizaciones con relación a los costos variables y fijos. En teoría, deberías incluso hacer un análisis con el departamento de Finanzas y Contabilidad para llegar a un común acuerdo sobre los conceptos que conllevan a cada parte. Para finalizar, los estados de resultados simplificados en el ejercicios son solamente para poder tener una idea más general del panorama con relación a situaciones reales. En el caso del reto, gastos de ventas se considera, por ejemplo, como los gatos relacionados a nómina del departamento de ventas (son fijos y no dependen de la cantidad vendida de productos). Espero que esta información te sea de utilidad. Gracias por el aporte

Michel Angello Martinez Rivas

student•

Veo que algunos indican que no sería viable porque el margen neto pasa de 52% a 49%, pero creo que es lógico que suceda ello ya que estas incrementando tu gasto operativo. Al final del día, la respuesta a si es rentable o no, resulta de si genera mayor rentabilidad final para el negocio. Lo que si es importante es hacer un análisis mes a mes para que cuando haya indicios que cae la demanda, reducir el gasto en publicidad.

sergio adrian rodriguez uribe

student•

lo importante es la frecuencia con la que se generen las ventas creo que hay mas variables como las fechas y el mes por que si hacen lógicamente en un mes "muerto" no creo mucho en resultados

Jeinfferson Bernal G

student•

Concuerdo contigo.

Julian Muñoz

student•

Como diría mi profesor de la universidad cuando estudie contaduría seria un DEPENDE... Mi utilidad aumenta si… pero mis gastos operativos aumentarían con el tiempo para poder cumplir la demanda del llegar al punto de equilibrio se pueda necesitar un empleado mas o una maquina mas y eso aumentaria mas mis gastos operativos (Es un pensamiento que puede pasar en una empresa real como juan valdez), asi que diria que si pero enviaria esas consideraciones.

Rafael Carpio

student•

En 2 años Usando platzi y tomando cursos una seccion de comentarios tan caliente, cada comentario basicamente tiene una opinion diferente.. Hay muchos que dicen que NO conviene y hay otros que dicen que si....

Jeinfferson Bernal G

student•

Muy cierto! Quizas ambos grupos tengan razon. Depende desde el punto de vista que se le mire

Juan Pablo Cuenca Ludeña

student•

Mis apuntes #8 (Notion)

JULIO DAVID PAYARES VILLAMIZAR

student•

donde los hiciste en notion?

Juan Pablo Cuenca Ludeña

student•

Hola David, sí los apuntes los hice en Notion.

Elias Dudamel

student•

Super interesante este razonamiento.

Andrés Vergara

student•

Hola, un saludo!! mi duda es: ¿Porqué en la fórmula de punto de equilibrio que plantean en la clase el denominador de esa fórmula está expresando en un número (precio de venta - costo variable por unidad) , pero en el ejercicio este denominador de expresa en porcentaje?

Luis Novelo

teacher•

¡Hola! Realmente puedes hacer la fórmula de distintas maneras siempre y cuando sepas qué estas midiendo. Puedes calcular el punto de equilibrio con un porcentaje basado en los costos variables, o bien, utilizando un número para esto.

¡Saludos!

Joel Sierra Mendoza

student•

Hola Andrés, el PE puede expresarse tal como menciona Luis de distintas maneras. Puede ser la cantidad de unidades que debes vender de un producto o el valor total que se debe vender.

Omar Darío Pérez Reyes

student•

No entiendo ¿Cómo incrementar 50% el presupuesto de ventas, para aspirar tener un aumento de ventas de 15% es algo a recomendar? Baja la utilidad neta porcentualmente de 52% a 49,3%. Hay algo que no estoy viendo.

Luis Novelo

teacher•

Es una recomendación basada exclusivamente en el incremento de utilidad neta. No es una recomendación basada en la eficiencia o mejora del ratio Utilidades/Ingresos. Espero que esta información te sirva.

¡Saludos!

Eduardo Peña Ramos

student•

Hola Omar, te recuerdo que la cifra más importante: la Utilidad Operativa (el dinero que ganamos después de todo) ya tiene en cuenta el aumento de publicidad. Más simple no lo puedo explicar. Saludos. :D

Alexis Nieto

student•

Otro dato que podria ayudar mucho en la decision es un estudio de cuantas son las ventas promedio por mes. En caso de que las ventas promedio sean en su mayoria superiores a los 1870 cafes, reduciria mucho riesgo en hacer la inversion, ya que el negocio es capaz de cubrir ese incremento en el punto de equilibrio.

Bryan Neyra

student•

Caso Práctico: Duplicar nuestro presupuesto de publicidad resulto Aumento de 23% en Gastos Operativos Aumento de 9% en Utilidad Operativa y Utilidad Neta Aumento de 15% en Utilidad Bruta Pero hubo una reducción de 3% en nuestro rendimiento(Utilidad / Ingresos) Opción A ganamos 0.52 centavos de dolar y en la opción B ahora ganamos 0.49 centavos de dolar por cada dolar que entre al negocio .Por tanto no seria viable aumentar nuestro presupuesto de publicidad

Juan Pablo Cuenca Ludeña

student•

Gracias por compartir, ese criterio Utilidad / Ingresos me parece interesante y recién ahora, con tu ejemplo, entiendo cómo emplearlo.

De todas formas me iría por la opción B (no es una pérdida de eficiencia TAAAN grande), ya que al final del día me quedo con $407 más y con eso cubriría el sueldo de un empleado.

Jonny Alexander Alvarado Toro

student•

La inversion en publicidad es totalmente viable, aunque porcentualmente se ve una reduccon de la utilidad operacional y neta, el invertir 800 tiene un retorno de 408 (mas el valor invertido), monto que no teniamos en el primer escenario. La menor utilidad aparente obedece a que la publicidad no tiene un retorno del 52% pero si tiene un retorno positivo, Analizando el ROI en el escenario inicial invertimos 4.200 para obtener 1.522 ROI del ++36%++ y aumentando la publicidad invertimos 5.105 para obtener 1.870 RIO del ++37%++, desde el enfoque del ROI se deba hacer el analisis.

Jefferson Arley Giraldo Alzate

student•

Caso Práctico N°1 . La inversión en publicidad es viable, ya que si bien el margen Operativo/Neto pasa del 52% al 49% está generando mayores utilidades en el periodo. Esto por la razón de que si se incrementa la inversión de publicidad en $800 más, esto generaría un incremento en los ingresos por ventas de $1.313 más que el último periodo y un incremento en el costo de ventas por $105. De manera que, se recuperaría la inversión realizada y generaría un excedente positivo de ++$408++. Por lo tanto es totalmente viable la inversión!!

Nestor Antonio Pineda Otero

student•

Buen punto.

Francisco Saldarriaga Lema

student•

No lo veo viable, si nos vamos por las razones matemáticas, hay una reducción de la utilidad neta con respecto a las ventas, los demás parámetros se mantienen constantes.

Felipe de Jesús Jiménez Rodríguez

student•

Este punto de equilibrio no es el mismo que se explicó en un video anterior. En este video calculado para cierto monto en ventas y no en unidades necesarias.

Nore Camelo

student•

Sí! Esto me confundió.

Hay un Punto de Equilibro para la cantidad de unidades que se tienen que vender (Este video) y un punto de equilibrio para el dinero que se tiene que vender que no hayan perdidas (el anterior)

Adrián Felipe Rueda Castellanos

student•

Hola a todos. Me quedó una duda:

En un vídeo se calcula el Margen de Contribución con una sustracción (ventas - costos fijos); pero en otro se calcula como una razón (Utilidad Bruta /Total de ventas). ¿Alguien me podría aclarar por favor?

Brian David Pajares Correa

student•

La primera es un valor que se puede ver en los libros contables. La segunda fórmula es un KPI.

Jhoan sebastian Forero forero

student•

¿Cuál es la diferencia entre el margen de contribución y la utilidad bruta?

Giuseppe Ramirez

student•

El primero se expresa en porcentaje y refiere a la unidad PVU - CVU, la utilidad bruta es valor monetario de la diferencia entre ingresos y costo de venta.

Juan Diego Cardenas Sepulveda

student•

en el primero se habla de cuanto se gana por unidad vendida y se expresa en porcentaje

++(ej: si vendo hamburguesas en 10 dolares y por cada venta yo gano 5 usd mi margen es del 50%)++

la utilidad bruta es el total de ventas - costo de vienes vendidos (ej: sigo con el mismo caso de las hamburguesas, si vendí 1000 de estas mi ingreso total serian 10.000 usd menos el costo de los bienes vendidos : serian 5000 usd de utilidad bruta)

aclaración: es "utilidad bruta" porque a este valor sigo sin restarle los costo de operación ( el sueldo de mis empleados que hacen las hamburguesas, la renta del local donde se vende la comida o incluso el precio del gas que se usa para la parrilla donde se cocinan las mismas)